Annuity Ladder / Thang niên kim

Một chiến lược đầu tư dành cho người nghỉ hưu hoặc sắp nghỉ hưu yêu cầu phải mua niên kim tức thì trong khoảng thời gian nhiều năm để mang lại thu nhập được đảm bảo đồng thời giảm thiểu rủi ro về lãi suất. Thang niên kim cho phép người nghỉ hưu duy trì một phần đầu tư vào cổ phiếu và trái phiếu trong khi định kỳ sử dụng một phần để mua niên kim. Niên kim mua hàng từ nhiều công ty bảo hiểm giảm thiểu khả năng thua lỗ nếu một công ty bảo hiểm sa lầy. Sẽ không có ý nghĩa gì trong việc duy trì lãi suất suốt một thời gian dài khi lãi suất đó thấp. Vì không ai có thể dự đoán lãi suất sẽ đi đâu, nên việc mua niên kim trong một khoảng thời gian nhiều năm cho phép nhà đầu tư giảm thiểu rủi ro về lợi nhuận thấp. Một thang niên kim cũng có thể tạo thu nhập miễn thuế bằng cách sử dụng chiến lược chuyển đổi của IRA.