Reverse Mortgage / Cấm Cố Ngược

Cầm cố trong đó người vay nhận các khoản thanh toán định kỳ từ người cho vay, dựa trên vốn cổ phần tích lũy trong tài sản cơ sở. Một cầm cố ngược được cung cấp thu nhập hưu trí cho người vay lớn tuổi mà cầm cố của họ được chi trả đầy đủ, hoặc người có vốn cổ phần quan trọng. Có một số loại cầm cố ngược, mặc dù chúng không được dùng rộng rãi do một số vấn đề đặc biệt trong việc bảo lãnh những khoản vay này, và sự không chắc chắn về cách thức khoản vay sẽ được hoàn trả. Nguồn thanh toán quan trọng là tài sản của người vay. Các cầm cố ngược có thể được cơ cấu như khoản vay trả nợ tăng dần, với các khoản tạm ứng định kỳ cho người vay, hoặc được chi bằng một khoản thanh toán trọn gói. Nếu khoản vay cầm cố cấu trúc như một niên kim trọn đời, nó thường được đề cập như khoản cầm cố niên kim đảo ngược hàng năm hay RAM. Trong RAM người vay mua một khoản niên kim duy nhất và nhận tiền phân phối hàng tháng; người cho vay cầm cố giữ quyền sở hữu đối với tài sản cầm cố khi người cầm cố qua đời. Loại thứ hai của cầm cố đảo ngược là giao dịch tài sản trọn đời, trong đó chủ sở hữu nhà bán một căn nhà, nhưng được cấp tài sản hưởng trọn đời và nhận tiền mặt ngay. Loại thứ ba là giao dịch bán và cho thuê lại. Các khoản vay này tạo ra một số vấn đề đối với người cho vay, vì không có phương pháp tiêu chuẩn nào cho việc bảo lãnh các khoản vay hay phân phối tiền thu được từ khoản vay. Việc thu tiền khoản vay cũng có thể đặt ra các vấn đề, vì vẫn chưa làm rõ thế nào người cho vay sẽ có thể thu hồi khoản thanh toán đầy đủ khi đáo hạn. Các hành vi phát mãi có thể tạo dư luận tiêu cực ngoài ý muốn đối với người cho vay. Xem ALTERNATIVE MORTGAGE INSTRUMENT; HOME EQUITY CREDIT.